ما فائدة الاستثمار عن طريق الصناديق الاستثمارية ؟
ملخص لقاء الأستاذ عبدالله الشويعر، الرئيس التنفيذي لشركة أشمور السعودية للاستثمار.
هل الأفضل للمستثمر أن يستثمر عن طريق الصناديق ؟
في البداية نحتاج أن نفهم، ماذا يعني صندوق استثماري ؟
الصندوق هو وعاء مالي، يجمع به أموال المستثمرين، ويستثمر أموالهم بطريقة معينة في مجال معين.
ميزة الصناديق الاستثمارية الرئيسية، أنها توفر الجهد والوقت والمال على المستثمر، لأنه يمكنك بها أن تستثمر في قطاعات مختلفة بدون خبرة كبيرة.
وأيضاً يمكنك أن تستثمر في دول عالمية مختلفة ومن غير أن تذهب إليهم.
وغير هذا سوف يكون مدير الصندوق مسؤول عن متابعة الاستثمار بشكل دوري عن المستثمرين، وأيضاً دخولك في صندوق سوف يسهل عليك الاستثمار في أصول معينة، كانت تحتاج مبالغ كبيرة من دون الصندوق من أجل أن تدخلها.
اليوم، الصناديق المرخصة كثيرة ومختلفة، كيف أختار المناسب لي؟
المستثمر يحتاج أن يحدد ثلاث أشياء قبل أن يأخذ قراره الاستثماري.
١- حدد هدف الاستثمار.
كم المبلغ الذي تتوقعه من استثمارك ومتى تحتاجه ؟
٢- حدد المخاطر التي يمكنك تحمّلها.
تختلف من شخص إلى ٱخر.. حسب العمر وحسب الوضع المادي.
٣- محددات إضافية شخصية المستثمر مقتنع بها سواءاً اجتماعية أو بيئية.
بعد أن اخترت مجال الصناديق الاستثمارية المناسبة لي، كيف اختار بين مدراء الصناديق؟
١- فحص الأداء السابق للصندوق، وطبعاً هذا لا يضمن الأداء المستقبلي، لكنه يعطينا مؤشر يساعدنا في القرار.
٢- ومن الأداء يمكننا أن نرى العوائد، وهنا يوجد نقطة مهمة يجب ان ننتبه لها، أننا نحتاج لحساب “العائد الصافي”، والمقصود به هو العائد بعد أن نخصم منه الرسوم الإدارية للصندوق، وستكون الرسوم واضحة في الشروط والأحكام للصندوق.
٣- مؤشرات المخاطر مثل “الانحراف المعياري”،
والفكرة هنا أن الصندوق يكون متوازن في أدائه بين عوائده والمخاطر التي يدخل بها.
٤- الأداء الفعلي للصندوق،
فرضاً لو كان أسهماً، نراقب ما هي الأسهم اللي اشتراها والتي باعها بشكل عام ولماذا؟،
لو كانت عقارات، ذات الشيء، نراقب لماذا اشترى هذا وباع هذا، للتأكد من جودة الأداء.
٥- زيارة مكاتب الشركات التي تدير الصندوق، من أجل أن نفهم أكثر ونرى كل التفاصيل ونطمئن من كل شيء.
يمكن أن تزور شركتين أو ثلاثة وتستفسر عن أي شيء تحتاجه عن الصندوق.
